A volatilidade é uma medida de variação de preço de um ativo, em determinado período de tempo.

Enquanto a Volatilidade Histórica exibe a medida de um período passado, a Implícita exibe a volatilidade atual que, com o Modelo Black-Scholes, calcula a volatilidade que está implícita no preço do prêmio.

O indicador Volatilidade Implícita - Opções, então, apresenta uma informação essencial para quem opera no mercado de opções, visto que, você pode, por exemplo, estar pagando um alto prêmio por uma opção de compra, a qual está negociando a uma volatilidade implícita muito superior à histórica. Assim, este oferece ao trader a oportunidade de se posicionar melhor através da expectativa do mercado para um determinado movimento.

Para utilizar o indicador Volatilidade Implícita - Opções, acesse Indicadores no menu Exibir:

Busque pelo indicador em questão e o insira em uma nova janela:

Este indicador é válido somente para opções. Quando inserido em outro ativo, como o MGLU3, é exibida a seguinte mensagem:

O indicador válido para todos os ativos possui o nome de Volatilidade Implícita.

O cálculo do ticker se baseia no Modelo Black-Sholes, sendo este o principal modelo de precificação de opções no mercado financeiro. 

Também podemos encontrar o indicador na Grade das Estratégias de Opções.

Um ticker sozinho possui uma volatilidade implícita, mas o Profit também calcula a volatilidade implícita do ativo-objeto como sendo uma média entre as volatilidades das opções mais próximas do dinheiro.

• Valor percentual: Para cada opção do setor (Calls e Puts), é calculada a volatilidade até o vencimento, da seguinte forma:
  
  Volatilidade 1 = Volatilidade histórica anual do ativo * raiz quadrada (número de dias até o vencimento/252)
  
  UpperBound = (1 + Volatilidade1) * Preço atual do ativo
  LowerBound = (1 - Volatilidade1) * Preço atual do ativo
  
  Para cada opção na seção, se ela estiver entre estes dois valores, soma sua volatilidade implícita calculada pelo Black-Sholes. O resultado final é a média destes valores.
  
  
• Valor entre parenteses: Preço do ativo * volatilidade do setor 

Das calls com vencimento mais próximo, considera-se apenas as 20 mais próximas do dinheiro (10 mais e 10 menos). Faltando menos de 2 dias para o vencimento, é considerado o próximo. É realizado, então, o cálculo do modelo Black-Sholes de cada uma destas 20 opções e uma média delas, sendo este o valor da volatilidade implícita do ativo-objeto:

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